Door Arthur Nobel
Wed niet op één paard! Dat hoor je vaak, maar toch doen veel beleggers het nog steeds. Ik merk een patroon in gesprekken over beleggen: mensen denken vaak in zwart-wit termen. Ze vragen dingen als: “Moet ik investeren in vastgoed of aandelen?”, alsof ‘t het één of het ander moet zijn. De waarheid is dat je, door je alleen op aandelen te richten, blootgesteld wordt aan volatiele marktbewegingen, terwijl je portefeuille volledig in vastgoed juist weer minder liquide kan zijn.
Beleggen draait niet om het kiezen van één beleggingscategorie: slim beleggen betekent in verschillende ”mandjes” investeren en je vermogen zorgvuldig diversifiëren over landen, sectoren, beleggingscategoriën etc. Die verschillende ”mandjes” helpen je risico en rendement in balans te brengen.
Diversificatie is niet zomaar een theorie – het is een bewezen strategie die op de lange termijn betere prestaties oplevert.
Maar hoe pas ik deze diversificatie toe?
“Diversification is the only free lunch in investing” – Harry Markowitz
Wanneer je begint met beleggen, vraag je jezelf waarschijnlijk af: Waar moet ik in investeren? En hoe verdeel ik het? Met andere woorden, hoe bouw je een beleggingsportefeuille op?
Gelukkig biedt de financiële theorie een stevige basis voor portefeuille opbouw, met richtlijnen die je helpen om risico, rendement en diversificatie in balans te brengen.
Van oudsher vertrouwen beleggers op de 60/40-portefeuille: 60% in aandelen voor groei en 40% in obligaties voor stabiliteit. Dit is een veelgebruikte strategie die risico en veiligheid combineert. Maar het huidige beleggingslandschap biedt meer mogelijkheden voor portefeuilleconstructie, zoals het Endowment Model.
Het Endowment Model breidt de traditionele aanpak uit door alternatieve beleggingscategorieën toe te voegen, zoals vastgoed, private equity en andere investeringen. Hierdoor ontstaat een meer gebalanceerde portefeuille die een beter risico-rendement profiel genereert. Hierbij staat de Efficient Frontier uit de modern portfolio theory van Harry Markowitz centraal.
Bij Nobel passen we deze theorie waar mogelijk ook toe. Door te diversifiëren over duizenden investeringen in meerdere activaklassen, verspreid over sectoren, geografische gebieden en tijdsperiodes, hebben we een obligatieprogramma ontwikkeld dat inspeelt op de uitdagingen van vandaag. Zo investeren we bijvoorbeeld in meer dan 8.000+ onderliggende activa.
Stel je je portefeuille voor als een combinatie van drie categorieën:
1. Groei–categorie – Aandelen, investeringen in private bedrijven, absolute return, vastgoed en infrastructuur. Beleggingen waarbij geprofiteerd wordt van een sterkte stijging in de onderliggende waarde met een verantwoord risicoprofiel. Deze categorie stimuleert vermogensgroei op de lange termijn. Zelfs binnen deze categorie verschilt het risico en de volatiliteit per investering.
2. Stabiliteitscategorie– Obligaties, leningen, en geldmarkt producten. De fundering van je portefeuille. Deze beleggingen bieden voorspelbaardere rendementen en beschermen tegen volatiliteit. Hier staan kapitaalbehoud en stabiele inkomsten centraal.
3. Kansencategorie – Hoog risico, hoog rendement. Deze categorie is in principe niet vertegenwoordigd in onze obligatie. Dit kan variëren van investeringen in o.a., startups en Bitcoin tot bepaalde grondstoffen Het risico binnen deze categorie varieert sterk—goud heeft een rijke historie maar toch kan de prijs te hoog staan waardoor er veel neerwaarts potentieel is.
Je stelt je portefeuille samen op basis van o.a., je financiële doelen, je tijdshorizon en je risicotolerantie. Deze structuur biedt flexibiliteit, waardoor je je portefeuille kunt aanpassen naarmate markten veranderen en je verschuivende prioriteiten.
Hier is een voorbeeld van hoe de verdeling eruit kan zien voor verschillende beleggersprofielen:
Conservatieve belegger: 20% Groei, 60% Stabiliteit, 20% Kans. Richt zich op stabiele rendementen en kapitaalbehoud.
Gebalanceerde belegger: 40% Groei, 40% Stabiliteit, 20% Kans. Zoekt een evenwicht tussen risico en rendement voor gematigde groei
Agressieve belegger: 60% Groei, 20% Stabiliteit, 20% Kans. Streeft naar maximale rendementen en accepteert daarbij hogere risico’s.
Klinkt dit als veel werk? Bij Nobel hebben we dat al voor je gedaan. We hebben een obligatieprogramma opgezet dat deze categorieën vertaalt naar een gediversifieerde portefeuille met meer dan 8.000+ investeringen verspreid over verschillende sectoren, regio’s en activaklassen. Deze aanpak zorgt ervoor dat je vermogen niet te veel blootgesteld wordt aan de risico’s van één enkele sector, markt of regio.
Nobel Obligatie is een obligatieprogramma waarmee je jouw vermogen veilig kunt laten groeien en tot 7% rente kunt behalen, terwijl je profiteert van spreiding en zekerheid.
Plan vandaag nog een gesprek zodat we samen kunnen kijken of dit bij jou past!
Deel dit bericht
